1个冷门指标告诉你为何用波浪缠论赚不到钱

作者杰明：5年交易经验，金十交易学院脑洞最大的助教，从私募交易员转型为交易段子手。善于研究多品种相关性和基本面推演，以账户盈利为最终目的。爱好是交易和撸猫。日常会写文章分享交易的点滴思考，欢迎加杰明个人微信traderjieming探讨。更多干货在公众号：金十交易学院。

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我相信只要做过交易，或多或少都会了解过波浪理论。即便没了解过，也许会听过波浪战法和艾略特的大名。

如果你是一名波浪理论的信徒，或者你困惑于千人千浪，看着书籍文章中的波浪画线行情总是多么完美，但自己总是数不出准确的浪。那么这篇文章你不得不看，看完或许会颠覆你过去的认知三观。

一、“千人千浪”

首先简单科普一下波浪理论。

波浪理论认为所有行情都能用8浪的结构做出划分，即“上升5浪+下跌3浪”的模型。

杰明（vx：traderjieming）带大家来看一段经典的历史行情。如果现在某个品种目前走势如下，根据波浪理论，你会怎么数浪？

杰明这里用2种颜色，表示2个不同的交易者各自的数浪结果。

趋势开启，一个同学人为这里应该属于1浪。另一个同学则认为行情出现了小幅回调，应该算上升3浪。

行情继续上涨后出现回调，两位同学分别把自己数的浪延长了。只不过A同学觉得这是2回调浪，B同学觉得这是4回调浪。

行情继续上涨，出现了短期的见顶回调信号。这时候AB两个同学出现分歧了。这是回调浪还是下跌浪？

结果行情继续上涨后见顶出现大幅下跌。AB同学想：这下肯定是下跌了。

可是刚刚的回调怎么办？书里可没有“上升7浪”。于是紫线的B同学便认为这个回调太小不算一浪，

看到这里，大家应该也能隐约明白到什么了。后续的行情我也放上来，下跌3浪的不同画法。

上升浪2种画法，下跌浪2种画法，我们就得出了4种不同的8浪结构模型。当然更聪明的同学还能发现更多画法，画出更多的8浪结构。

有一定交易经验的交易员应该能猜到这是什么行情了。没错，这是大名鼎鼎的上证指数14-15年牛市的周线图。这个经典的案例也被写入各种波浪理论的书籍中。

二、波段的标准？

事实上，目前市面上几乎所有基于“价格走势转折”的理论（波浪理论，缠论，道氏理论等），都会有这2类明显的缺陷：

1，对浪，笔/段，趋势没有明确的判断标准。（多大级别的回调算一浪，一笔，一段趋势？）

2，对浪，笔/段，趋势的定义包含了未来的行情。

看到这里，有疑惑或者想反驳的同学可以别急，先看完接下来杰明（vx：traderjieming）介绍的一个冷门指标：ZIGZAG。

根据维基百科，Zigzag本身的含义指“锯齿形的，之字型的东西”。Zigzag指标可以译作“之字转向指标”或“波峰波谷指标”。

不少国内行情软件并没有内置这个指标，但我们可以在MT4和Tradingview上看到。

先来看看他在图表中是怎样的？

是不是跟各种浪，各种笔段非常像？

当你还在埋头画图的时候，其实已经有算法能够一键生成各种浪，各种笔段的走势了。

看到这图，如果你有觉得“要是用这个指标来数浪简直神了，全部都能准确判断出每个浪高低点。”

好了，现在我们来思考第一个问题：对浪，笔/段，趋势没有明确的判断标准。（多大级别的回调算一浪，一笔，一段趋势？）

在tradingview的zigzag指标中，给出了2个参数，偏差百分比和深度。

偏差也就是通俗说的，“回调了多少”才能形成一个新浪，一个具体的百分比参数。

深度即需要“多少根K线”才能判断作为一个浪的形成，或者说判定这一浪要画到哪里。

上面说的偏差和深度，正是波浪理论，缠论，道氏理论等理论中缺少的对价格拐点的严格定义要素。

这也就是“千人千浪”，“行情不如预期一定是自己画的不对”的核心原因所在。连怎么画，都没有一个明确的定义。

三、“用未来推演过去”

那么如果改用严格的，只有唯一结果的zigzag指标作为数浪工具，是不是就能避免“千人千浪”，实现盈利呢？

答案是否定的。这就是第二个问题：对浪，笔/段，趋势的定义包含了未来的行情。即所谓未来函数。

什么是未来函数？杰明（vx：traderjieming）在这里举一个很简单的例子。

这是一根很典型的K线。包含了开，高，低，收4个价格。

现在我告诉你：在K线的最高价做空，在K线的最低价做多，这个方法铁定稳赚不赔。

聪明的你想一想应该就能发现端倪：

杰明你这不是忽悠我么？这根K线不走完，我怎么知道什么时候才是他的最高价最低价？走完了都到下一根K线了，我怎么交易上一根K线的行情？

没错，这就是未来函数的概念，就好比我拿今天彩票开奖的号码，告诉你只要穿越回去买这个号码稳赚一样。

把上面那一根K线在小周期图中展开，就是如下的走势，可以画出以下的结构。

然后你说在波谷买入，波峰卖出就能盈利了，不能就是你画得不对。

其实根本不是“画得不对”，而是“行情还没出来的时候没有人知道要怎样画。”

现在我们回溯行情，来看看zigzag究竟是怎么画图的。

出现阶段低点，但不知道后面会怎样走，会不会更低，先画到这里。

出现更低的点后上涨，调整这一浪的画法到这里。

整个zigzag指标的绘制过程，就是这样不断调整每一段每一浪，因此复盘历史行情总会发现，它总能在高低位提示出拐点。就像各种波浪缠论书籍中，案例总是那么完美一样。

看到这里如果你曾困惑于波浪理论，缠论，看到这里或许你应该想明白了：拿今天开奖的号码去买昨天的彩票，那肯定是稳赚不赔，“走势终完美”啊！

四、跳出认知误区

如果作为交易初学者，去啃这样一套本身逻辑有缺陷的理论是很有害的。不过杰明（vx：traderjieming）认为但他们本身也有一些反转判断的依据，也有一定的可借鉴之处。

实际交易中，还可以结合一些其他指标，对“行情转折拐点”做提前判断。比如：

1，出现顶低分型，各种指标金叉死叉作为转折判断。原理是用一小段转折判断转折会延续。

2，出现背离作为转折判断。原理是力量衰竭后判断会反转。

3，出现超买超卖指标作为转折判断。原理是物极必反。

4，寻找关键支撑阻力位作为转折判断。原理是市场共识在此处会反转。

但要注意，以上3种方法均有失败的可能，要做好具体对应止损措施。行情本身具有概率性和随机性，错了就认输离场等待下一次机会，而不是不断去找更好的画法。

复盘画历史行情波段也是没有用的，原因在上面说过很多次，未来函数的问题。

波浪缠论本身都没有提及止损，只说了“行情会按照自己的理论去走”。而这个理论并没有具体标准，并且属于“用未来推演过去”。在这里杰明建议交易者们尽早跳出误区，构建自己真正完善的交易系统。